O aprofundamento das investigações da Polícia Federal na Operação Compliance Zero passou a gerar apreensão no mercado financeiro e atenção redobrada no meio político. Após a deflagração da segunda etapa da operação, investigadores passaram a considerar mais plausível a hipótese de que Daniel Vorcaro, controlador do Banco Master, venha a prestar esclarecimentos formais às autoridades, inclusive por meio de colaboração premiada.
Embora publicamente a defesa negue qualquer negociação nesse sentido, fontes ligadas à investigação avaliam que o cerco judicial se estreitou a partir da nova fase da operação, o que pode alterar a estratégia do empresário. A expectativa é de que eventuais revelações não se limitem às suspeitas de irregularidades financeiras atualmente sob análise.
Estrutura financeira sob escrutínio
As apurações miram um conjunto de práticas relacionadas à captação e à distribuição de produtos financeiros considerados incompatíveis com o perfil de parte dos investidores. Entre os instrumentos analisados estão aplicações estruturadas, títulos bancários e produtos de previdência, que, segundo a Polícia Federal, teriam sido oferecidos com promessa de rentabilidade elevada e risco subestimado.
Investigadores avaliam que o controlador do banco teria condições de detalhar como essas operações eram estruturadas internamente, quais decisões estratégicas foram tomadas e quem participou da cadeia de distribuição dos produtos.
Crescimento patrimonial e impactos
Outro ponto que chama a atenção das autoridades é a evolução patrimonial de empresas vinculadas ao controlador antes da liquidação extrajudicial da instituição financeira, determinada pelo Banco Central. Registros apontam a aquisição de bens de alto valor, como imóveis e aeronaves, em um período coincidente com o aumento da exposição de investidores a prejuízos relevantes.
No entendimento de investigadores, o esclarecimento desses movimentos pode ajudar a identificar responsabilidades, mapear eventuais intermediários e compreender se houve algum tipo de sustentação institucional ou política para a atuação do banco.
Atenção redobrada nos bastidores
O possível avanço das apurações para além do sistema financeiro tem provocado cautela entre agentes do mercado e interlocutores do meio político. A avaliação é de que, caso haja colaboração formal, os desdobramentos podem atingir figuras influentes e provocar efeitos ainda difíceis de mensurar.
A Operação Compliance Zero segue em andamento, e novas medidas não estão descartadas pelas autoridades responsáveis pela investigação.
Fonte: Jornal Opção
